熱鹽溫泉傳聞是在約700年前,先由空海上人開山創寺;再於天受元年(1375年)時,由源翁禪師重新開拓而出。
源翁禪師改修當時已成廢墟的古寺後重建新寺,也成為修驗者的道場發展,做為曹洞宗示現寺,已有數百年歷史。
關於熱鹽溫泉的發現,有數種不同說法。包括源翁禪師讓不斷受日曬而苦的龍神受戒、被引領至湧出溫泉水處的說法;唸佛讓苦於難產的大蛇平靜後湧出溫泉水的說法;以愛用的藜杖插地後湧出溫泉水的說法。更有一說表示,原本此地湧出的是鹽水泉與淡水泉兩個溫泉,後因慶長(1596年至1615年)年間的大地震,淡水泉枯竭,只剩鹽水泉。
傳聞當時代的禪師,用的杖正是藜杖,但何種說法較為可信,已無可考。